Mappare il tuo futuro finanziario

Ti concentri sul laser sul successo finanziario della tua azienda. E le tue finanze personali? Uno studio dell'American College rivela alcune statistiche che sicuramente faranno approfondire un proprietario di una piccola impresa:

• Il 66 percento dei proprietari di piccole imprese non ha mai consultato un consulente finanziario.

• Circa il 30 percento non ha stimato la quantità di denaro necessaria per una pensione confortevole.

• Solo circa il 25 percento ha un piano finanziario formale (una comprensione della provenienza del proprio reddito, ovvero previdenza sociale, risparmi, pensioni, ecc.) Per la pensione.

• Un misero 15 percento ha redatto un piano per trasferire le proprie attività quando si ritirano.

Perché i proprietari di piccole imprese non riescono a pianificare il proprio futuro economico? Quando si tratta di pianificazione finanziaria, gli imprenditori affrontano sfide speciali che i dipendenti medi, con l'assicurazione sanitaria fornita dall'azienda e i piani di abbinamento del datore di lavoro 401 (k), non devono preoccuparsi.

"Se le loro attività stanno crescendo e hanno bisogno di capitale, i proprietari di piccole imprese spesso mettono tutta la liquidità disponibile nel business, lasciandoli incapaci di risparmiare o investire per altri obiettivi di pianificazione finanziaria", afferma Eleanor Blayney, pianificatore finanziario certificato (CFP) e presidente di Istruzioni per le donne, che forma consulenti finanziari e rafforza le loro relazioni con le donne clienti.

Probabilmente inizieranno anche a risparmiare per i loro obiettivi finanziari più tardi rispetto alla persona media, afferma Sara Stanich, CFP di Raymond James Financial Services Inc. “Potrebbero aver messo tutti i loro soldi extra nel business, soprattutto nei primi anni, lasciando poco o nessun denaro disponibile da mettere da parte per il futuro. "

Ironia della sorte, mettere la tua azienda al primo posto può condannare il suo futuro. "La mancata esecuzione della pianificazione finanziaria per mettere a rischio l'azienda stessa", afferma Blayney. "La pianificazione personale è importante tanto quanto la pianificazione aziendale, e in molti modi i due sono integralmente correlati."

La buona notizia è che non è mai troppo tardi per iniziare a pianificare obiettivi finanziari personali. “Proprio come hai un piano aziendale per gestire la tua attività, non trascurare di avere il tuo piano finanziario personale. Pensala come una road map ”, afferma Stephen L. Williams, CFP e vicepresidente della Financial Planning Strategy presso BMO Private Bank. "Alcuni presupposti potrebbero non essere precisi, ma quando si dispone di un piano, è possibile apportare rettifiche e modifiche su base annuale."

Per iniziare a sviluppare la tua tabella di marcia finanziaria personale, Stanich dice di "pensare a dove vuoi essere tra cinque, 10 o 20 anni. Cosa ci vorrà per arrivarci? ”

Ecco una panoramica di alcune fermate importanti lungo il tuo percorso di pianificazione finanziaria.

1. Disposizioni abitative

Se non hai già acquistato la tua umile dimora, potresti pensare che il sogno della proprietà della casa sia fuori portata. Ma l'acquisto di una casa ti dà un bene prezioso che può potenzialmente essere uno strumento per finanziare il tuo business un giorno e acquistarne uno potrebbe non essere così difficile come pensi.

Un errore comune che fanno i proprietari di piccole imprese - mescolando le loro attività e le finanze personali - può tuttavia rappresentare un grosso ostacolo alla proprietà della casa. "I proprietari di piccole imprese tendono in particolare a farlo nei primi anni di attività, e questo confonde davvero il quadro finanziario", afferma Stanich. La separazione dei conti bancari aziendali e personali è essenziale per costruire sia la tua attività che il tuo rating di credito personale e i record di reddito.

Un altro errore comune da evitare: ridurre al minimo le entrate. Stanich spiega che molti imprenditori fanno di ogni spesa una spesa aziendale in modo da poter mostrare un reddito scarso o nullo sulle dichiarazioni dei redditi. Questo può morderti quando non puoi beneficiare di un mutuo a causa di una storia a basso reddito, avverte.

È anche importante mantenere un reddito stabile, se possibile, anche se le vendite della tua azienda fluttuano. "I finanziatori vogliono vedere un reddito stabile sulle dichiarazioni dei redditi per diversi anni", afferma Stanich. "Questa può essere una sfida per gli imprenditori". Una volta che la tua attività è redditizia, scopri di quante entrate hai bisogno per sostenere uno stile di vita confortevole e attenersi ad esso.

2. Pagamento per il college

Non devi essere un proprietario di una piccola impresa per rabbrividire a costo di una formazione universitaria. "Alcune stime indicano che costa in media $ 200.000 per far passare un bambino a quattro anni di scuola", afferma Williams. "Per i proprietari di piccole imprese che stanno mettendo tutta la loro energia e fondi per avviare le loro attività, da dove vengono i soldi per mettere in un piano 529?"

"Gli imprenditori possono ritardare il risparmio per il college fino a quando i loro figli non saranno più grandi", afferma Stanich. "Sfortunatamente, le persone non si rendono conto dell'importanza di risparmiare nel tempo."

Indipendentemente da quanto poco puoi contribuire, Williams consiglia comunque di iniziare un piano 529 non appena ogni bambino nasce. "Questi piani crescono differiti dalle tasse e il denaro può essere prelevato esentasse per le spese universitarie ammissibili", spiega. "Fornire contributi coerenti dà la possibilità di aggravarsi nel tempo."

Ricorda, non sei l'unico che può contribuire al piano 529 di tuo figlio. Williams suggerisce di incoraggiare i nonni e gli altri membri della famiglia a dare contributi come regali per le vacanze "invece di comprare ai bambini l'ultimo gadget elettronico". Raccomanda anche di cercare modi per abbassare il livello del college, sia trascorrendo i primi due anni in un college della comunità prima trasferirsi in una scuola più grande o cercare un aiuto finanziario.

3. Conoscere l'Endgame

La pietra angolare di qualsiasi road map di finanza personale è la pianificazione pensionistica. Se devi scegliere tra il risparmio per la pensione, l'acquisto di una casa o il finanziamento dell'educazione dei tuoi figli, Williams consiglia di fare della pensione la tua priorità. Puoi ottenere un prestito per finanziare un acquisto di casa o l'istruzione universitaria di tuo figlio, ma non esiste un prestito di vecchiaia. "La maggior parte delle persone ha risparmiato molto meno del necessario per finanziare una pensione confortevole", avverte.

I proprietari di piccole imprese sono in una posizione migliore rispetto alla maggior parte delle persone per la realtà che le persone vivono più a lungo e quindi hanno bisogno di lavorare più anni per risparmiare abbastanza per la pensione, dice Williams. Mentre la maggior parte dei dipendenti sogna di andare in pensione a 62 o 64 anni, uno studio del BMO Wealth Institute, The Financial Balancing Act for Business Owners, ha scoperto che i lavoratori autonomi non vogliono andare in pensione fino a quando non hanno quasi 73 anni. su un percorso finanziario migliore perché non saranno in pensione a lungo ", spiega Williams. "In teoria, guadagneranno sempre di più per la pensione."

Ma gli atteggiamenti dei proprietari di piccole imprese possono ostacolarli. "Ho osservato una mentalità caratteristica tra i proprietari di piccole imprese", afferma Blayney. "Sono suscettibili di vedere un rischio molto elevato, quando in realtà, se gestito correttamente, il rischio è molto inferiore al loro investimento nelle proprie attività."

Blayney afferma che gli imprenditori spesso vedono il mercato azionario come qualcosa che non possono controllare, mentre si sentono completamente in controllo delle proprie attività e quindi sono più a loro agio con questi rischi. Di conseguenza, molti "proprietari di piccole imprese spesso non riescono a diversificare il proprio patrimonio netto utilizzando altre attività finanziarie per compensare i rischi dell'azienda stessa".

Il costo è un altro fattore che allontana gli imprenditori dalla pianificazione pensionistica. "Alcuni imprenditori esitano a istituire un piano di pensionamento perché hanno paura delle spese in questione", afferma Stanich. ", Un piano di pensionamento può fornire significativi vantaggi fiscali, sia per l'azienda che per il proprietario personalmente."

Esistono piani pensionistici oggi disponibili per aziende di ogni dimensione, anche per le imprese individuali. E se hai già più di 50 anni, hai ancora tempo. In effetti, afferma Williams, se hai 50 anni o più, dovresti trarre vantaggio dai contributi di recupero che ti consentono di contribuire più a un piano pensionistico di quanto non possano fare i giovani.

Per un piccolo imprenditore, la pianificazione della successione è un elemento fondamentale di qualsiasi strategia pensionistica. Il sondaggio del BMO Wealth Institute ha rilevato che solo il 25% dei proprietari di piccole imprese ha un piano di successione. "Potrebbero presumere che i loro figli prenderanno il controllo delle loro attività o che sarà facile venderlo", afferma Williams. "Anche così, dedica tempo e sforzi alla costruzione del tuo piano di successione da 5 a 10 anni prima di aspettarti di andare in pensione." Il tuo pianificatore finanziario, avvocato e contabile dovrebbero essere tutti coinvolti nella creazione del piano di successione.

Qui è dove si intrecciano i tuoi piani finanziari personali e aziendali: "A meno che tu non abbia fatto la tua pianificazione pensionistica e capito cosa ti servirà, non avrai le informazioni necessarie per fare una vendita o una decisione di uscita sulla tua attività", avverte Blayney . Se non sai quali sono le tue esigenze, potresti vendere troppo presto o ad un prezzo cattivo, aggiunge.

4. Copertura delle risorse

La colla che tiene insieme l'intero piano finanziario è l'assicurazione. "La pianificazione e l'implementazione delle assicurazioni svolgono un ruolo chiave nella pianificazione finanziaria di un imprenditore", afferma Blayney. I proprietari di piccole imprese affrontano sfide uniche qui, perché insieme a tutta la copertura assicurativa di cui la tua azienda ha bisogno - come l'assicurazione di proprietà, la copertura di responsabilità, l'indennità dei lavoratori e, eventualmente, l'assicurazione sanitaria per i tuoi dipendenti - la proprietà aziendale crea speciali requisiti di assicurazione personale.

Potresti aver bisogno:

• Assicurazione sulla vita abbinata a un contratto di compravendita per consentire a un successore di acquistare il coniuge o altri familiari in caso di decesso.

• Assicurazione invalidità per proteggere le entrate se non si riesce a lavorare nell'azienda.

• Assicurazione "Key man" per garantire che l'attività possa continuare se muori o sei disabilitato.

"Chiediti cosa succederebbe all'azienda se non potessi lavorare o morissi", afferma Stanich. "Questi sono rischi reali contro i quali l'assicurazione può proteggere".

Non dimenticare i costi dell'assistenza sanitaria, consiglia Williams, citando un recente studio di Fidelity che una coppia in pensione spenderà $ 220.000 per l'assistenza sanitaria nella loro vita. “Ciò non include l'assistenza a lungo termine, di cui oltre il 50% delle persone avrà bisogno ad un certo punto. La durata media delle cure a lungo termine è di tre anni e il costo medio oggi è compreso tra 40.000 e 80.000 dollari all'anno ”, afferma Williams. "Questo può decimare il tuo gruzzolo di pensionamento."

L'assicurazione per l'assistenza a lungo termine è sottoutilizzata, afferma Williams. Se te lo puoi permettere, prima lo acquisti, meglio starai. "I quarantenni e i cinquantenni non ci stanno ancora pensando, ma se aspetti fino ai 70 anni, è proibitivamente costoso."

Per quanto riguarda l'assicurazione, "gli imprenditori dovrebbero tenere presente che le polizze di gruppo sono generalmente meno costose delle polizze individuali", afferma Stanich. "Cerca sempre di ottenere tariffe di gruppo se sei idoneo."

Aggiungendolo

Ora che ti abbiamo dato una panoramica della tua road map finanziaria, inizia a concentrarti sulle tue esigenze personali. "Il tuo primo passo dovrebbe essere quello di assumere un pianificatore competente ed esperto, idealmente, un pianificatore finanziario certificato che abbia familiarità con le problematiche dei proprietari di piccole imprese", afferma Blayney.

Questa persona diventerà un membro chiave del tuo team di consulenza. "La maggior parte dei proprietari di piccole imprese ha un commercialista e di solito un avvocato, ma questi professionisti, per quanto possano essere preziosi, non sono necessariamente in grado di coordinare le circostanze personali e aziendali."

Se ti senti travolgente, Stanich dice di fare piccoli passi: "L'importante è continuare a muoverti nella giusta direzione".